陈家平相信自己的直觉和判断，一定不是左双桃要杀他。老路强调，陈家平现在的处境非常危险，组织正在重新调查左双桃的背景，但还未有结果。一旦核实她就是属于该组织的成员，陈家平应立即撤离泰和商行。陈家平不同意，现在杉计划才刚刚有一点眉目，很多事都还任重道远。老路以陈家平的安全、组织的安全为重，而且这是命令。左双桃来商行上班，罗冠群让她顶替卢芳芳做会计，这让卢芳芳很不满。中午吃饭，陈家平从钱秀才口中得知最近二把刀和冯七都不在赵安身边，赵安成了光杆司令。
正说着，二把刀回来了，在另一桌不知跟赵安说着什么。左双桃也坐在陈家平这桌吃饭，陈家平故意指桑骂槐，借以换桌坐，坐到赵安隔壁那桌子时，听到二把刀提到寒露名字。因而他多了一个心眼，特意让刘成多盯着，果然发现赵安的手下冯七和陈树干跟踪寒露。刘成出现阻止两人，寒露得以安全离开。有一个做官的人回到上海，坐在寒露的房间里等她回来。他这次回上海有事，希望寒露能帮他租一处房子。在楼下盯梢的陈家平发现有一个男人从寒露的家里出来，他想去跟踪，只可惜没能跟上对方。
陈家平上楼敲寒露的家门，询问刚才是不是有一个很重要的朋友来找过她，但显然寒露并不想把这些事说出来，陈家平便也放弃了追问的想法。回到家时已经很晚，左双桃质问陈家平为什么回来这么晚，后者故意让她发现口袋里的寒露签名照。左双桃不再追问，进入房间“嘭”的一下子关起门。陈家平心里明白，如果左双桃真是潜伏者，他每有一个稍显异常的行为，都要给她一个合理的解释，但百密终有一疏，终会有她发现破绽的时候，难道真的要放弃任务离开上海？或许有办法让她主动离开。
张淑云去庙里求愿，无意中在兆丰公园看到高放和左双桃在一起交谈。山下武夫那颗纽扣被高放拿走，他以此要写左双桃和陈家平离婚，但这个要求被左双桃断然拒绝。高放退了一步，转而要求左双桃和他循序渐进谈恋爱，明天下午两点，他会在霞飞路的琴卡咖啡馆等她。张淑云先后将这件事告诉卢芳芳和赵安，赵安稍微一思考，便知道高放用来要挟左双桃的东西很有可能就是密信。卢芳芳将左双桃和高放牵手的事情告诉陈家平，而后陈家平又从老路口中得知左双桃的真实身份是军统的人。
陈家平绞尽脑汁，要想一个离开商行的理由，这个理由不能让罗冠群和赵安起疑，又能让左双桃安全的理由。刘五常要求左双桃在确认密信之后，下毒害死高放，他会在咖啡店进行监视。按照约定，左双桃和高放在琴卡咖啡馆见面，两人的会面也在赵安的监视下。和高放交谈后，左双桃放弃杀的想法，并且要在刘五常动手之前把高放带离咖啡馆。赵安本以为左双桃会杀高放，发现无动静之后，他立刻下令抓人。
陈家平进入咖啡馆，上去就是对高放一顿狂揍。本要下手的刘五常收回枪，迅速结账离开。随后进入咖啡馆的是赵安和二把刀，赵安眼疾手快地从高放兜里掏出那张信，二把刀阻拦高放。赵安笃定那是密信，但展开一看却是写给左双桃的情书，二把刀兴奋地将信内容念出来，肉麻至极，高放否认那是自己写的。两个小时前，陈家平跟踪左双桃，偷听到刘五常安排她杀高放的计划，陈家平顺势演了一出捉奸的戏。这场戏天衣无缝，就连高放都被蒙在鼓里，稀里糊涂承认那封信是自己写的，也是他从左双桃那儿偷回的。
赵安竹篮打水一场空，将事情推在二把刀身上，自己灰溜溜地走了。事后陈家平和左双桃见面，他心里已经明白了个大概。起先应该是果果要刺杀山下武夫，拿到密信，但密信不知被谁拿走，所以那时候果果怀疑是他拿走密信，却没想到信是被高放拿走，并被他以此威胁，让她和他一起约会。戏演到这种程度，新婚夫妇闹得不可开交，陈家平还打了左双桃一巴掌，左双桃得以有离开的理由。陈家平对果果的事情不追问，一心为了她的安全，如今到了戏落幕的时候，左双桃会离开上海，陈家平则需要继续留下来潜伏。
看在左双桃有功的份上，刘五常不与她计较擅作主张的事情，他们坐船离开上海，前往嘉兴，然后再改道南京。陈家平将高放翻译了一半的密信交给老路，危机解除后，他可以留下。重庆和谈只是一个借口，实际并非和谈，而是在卖国，所以接下来陈家平任务非常重要。罗冠群已然把陈家平当成自己人，最近冯七不知道在做什么事，总是神出鬼没，而罗冠群曾听到木村健三和赵安提到了姜兆国这个名字。陈家平通过刘成找到报社小金，通过他了解到这个姜兆国曾是寒露的神秘男友，不过这件事已经是两年的新闻了。
前姜兆国现如今是重庆政府外交部亚洲司副司长，代表重庆政府和日本首相秘密和谈，但遭到日本军方阻挠，日本军方将此次和谈的代表都列为了暗杀对象。陈家平将这些信息告诉寒露，还说她被赵安的人跟踪了，意在表明诚意，获得寒露的信任，但是寒露还是没有将姜兆国的事情说出。回到家中，寒露和姜兆国通电话，表示自己被人跟踪了，无法再帮他租房。姜兆国并未生气，还说自己不应该牵扯她进来。刘五常违抗命令，不留在上海保护秘密和谈的代表，左双桃想返回上海，被刘五常发现并用铁链锁住脚踝。
为了扰乱赵安视线，寒露找了一个男演员同她演戏，让赵安以为那人就是姜兆国。陈家平再次找到寒露，说出她自以为天衣无缝的计划，并解释这样做的危险。寒露选择相信他，住到陈家平通过刘成给她安排的酒店里，但对于两天后姜兆国会联系她的这件事，她一个人都没跟陈家平说。江面解封后，刘五常按照船家要求去补办防疫证。
寒露对陈家平的叮嘱置若罔闻，她冒着危险回到原来的房子，接到姜兆国的电话，并将他说的地址记在本子上，但只有福煦路三个字。守株待兔的冯七抓到寒露，将她带回审讯。趁着刘五常不在，左双桃打晕小五，却发现小五身上没有钥匙。她看到电台，想到用电台给高放那部电台发求救信息。赵安审讯寒露，他拿到将姜兆国的照片后，意识到寒露找人假扮姜兆国扰乱视线，便安排冯七在她家里守着，这才把寒露抓回。即便寒露不交代，赵安也有办法找到藏起来的姜兆国，到那时候寒露只有死路一条。
高放收到电报后，迅速赶到江边，发现左双桃在船上被困，他正要帮左双桃，这时刘五常回来了。左双桃和高放联合，缴了刘五常身上的枪，让他交出钥匙。随后左双桃用钥匙打开锁链，和高放一同离开。酒店服务员发现寒露不见了以后，立刻将这件事告诉陈家平和刘成，两人决定去寒露的家里找寻线索，当看到凌乱的家，还有被扯断的电话线，陈家平推测寒露回家是为了等一个重要的电话。在高放的帮忙下，左双桃拿到密码本，用电台给上级发电报。出于机密性原则，高放很识趣地主动说去上班了。
二把刀把福煦路找了个遍都没找到姜兆国，赵安顶着挨枪子的风险去跟木村健三汇报，被他用枪顶在脑门很久。他一回来就去审讯寒露，寒露仍旧不交代，冯七正要用刀对寒露动手，罗冠群带着宪兵司令部警备处内田直树中佐前来阻止。内田从赵安手中将寒露带走，陈家平借着让寒露签名的机会，从寒露那里获得亚尔培路七十二号、下午两点的重要情报。左双桃坐黄包车回到泰和商行附近，从不远处看到寒露给陈家平签名的这一幕。罗冠群把陈家平叫来，给他两张照片，让他想方设法找到照片上的日本人。
冯七来跟陈家平申请工伤认定，陈家平表示这是他和赵安的私自行为，不算是工伤。冯七还想跟他理论，被赵安几句话说走了。左双桃回到商行，在楼顶闹着要跳楼，把她为什么回来的事情又给圆回来了。陈家平打算顺坡下驴，反正左双桃回来，肯定已经想好了理由。老路把陈家平拿到的那封密信交给组织破译，发现这封信价值非常大，是一个潜伏在延安的军统特务大雁发出的，密电内容是关于延安的经济和金融状况，不是什么绝密的内容，但山下既然这么重视这封密信，看重的应该是这个代号叫大雁的特务。
左双桃对于回来的原因，几句话盖过，避重就轻。陈家平看得出她没有说实话，他也没有追问到底。打从心里讲，果果回来，他还是很开心的，虽然这份开心将会在未来伴随着很多的危险。陈家平也有些担忧，担忧的是老路又会重提让他离开的事。