司马懿言毕，曹操深以为然，他表示一代人有一代人之事业，自己做过汉臣，不想后世史书口诛笔伐。曹操隐晦道，倘若天命在自己身上，那么就让自己做一个周文王罢。其言下之意昭然若揭，那便是待自己百年之后，再让子孙称帝。曹操表示，自己前前后后有七次想要杀掉司马懿，自己曾经做过三马同槽的噩梦，细解其隐喻而来数司马家嫌疑最大，司马懿闻之大惊，忙连声辩解开脱。曹操不禁慨然大笑，直感慨这天底下能让自己动了七次杀念而依旧活着的人，寥寥无几。
曹操扳过司马懿的肩膀，字字铿锵地托孤于司马懿，正式叮嘱他好好辅佐曹丕，这天下说什么也要由大魏来克成一统。司马懿肃然受命，病入膏肓的曹操口中直呼儿子曹丕名字，随即昏厥过去。
曹丕闻讯，锦衣貂裘星夜赶往曹营，司马孚随驾同行。司马懿望见弟弟，悄声说道今夜大事可定。兄弟不禁二人喜形于色。
病弱不堪的曹操卧榻之侧，父子二人交心而谈。魏蜀交战这些日子，曹丕奉命监国，斩杀了勾结荆州旧党意图接应关羽的魏讽等人，这当中，甚至包括曹丕昔年好友王粲的两个儿子。曹操嘉许他果决干练，曹丕难掩激动，忍不住热泪盈眶，直言二十多年来父亲还是第一次夸赞自己。曹操听言，百感交集，遂从枕下取出三年前就备好的太子册封诏书，递给曹丕。曹操与曹丕约定，父子二人将来要相会于洛阳。临行前，曹丕紧紧握住父亲之手，难舍难别。曹操叮嘱曹丕道，日后天下平定，须得提防着司马懿。
建安二十四年冬，关羽败走麦城，为孙权所杀。冰冷的寒风吹过原野，漓血荒野，枯骨相藉。血被干燥的地面吸干了，大地满是鲜红。战场的正中央，一柄铁刀被深深插进土里，血缘着刀刃漓了下去，染得一片褐红。一切的一切，说不尽的凄惨。
魏国，洛阳朝堂之上。得知了关羽死讯，曹操惊愕不已。在看到了关羽首级之后，曹操怅然若失，随即对着关羽首级怆然下跪，并吩咐司马懿着匠人以香木雕刻关羽身躯，与首级合葬，以王侯之礼，洛阳百官皆去致祭。
祭拜关羽后，魏王曹操没有直接回府，而是带着司马懿出东门观游。马车上，曹操转达孙权对司马懿的评语，称其为天下奇才。曹操对着满目疮痍的江山景色，忆往追今之下，感慨这天下有朝一日的太平盛世，自己怕是再也见不到了。
新年将至，曹操欲着重操办一次前无古人的恢宏元日大宴。元日当天，簌簌寒风下，九丈铜雀高台上，歌舞升平，锣鼓震天。年迈的曹操与群臣宴饮，共享盛会。酒过三巡，曹操酾酒临风，朗声道这世上没有万寿无疆之人寿，却有泽被苍生之功业，追思几十年来自己的丰功伟业，平黄巾，定河北，征乌桓，收荆州，天下九州得其六，克成如今的一统。兴致所及，曹操撒酒祭而天地人三才，祭奠死去的英烈，并脱衣卸甲，在寒风中操枪而舞，悲壮而慷慨。枪舞完毕，体力不支的曹操摇摇欲坠。
枪舞未尽的曹操体力不支，勉力支撑。一代枭雄垂垂老矣，在天高风凉的铜雀台上沙哑地唱诵着短歌行，甚是悲壮。曹植望着高台之上的父亲，泪流满面哽咽不止，台下的群臣一齐合声随唱。片刻之后，曹操仰天倒下，群臣惊慌失措。
王宫，病榻。曹操面如金纸，气息奄奄。曹真紧张地防范着曹植，而司马懿则冷静地认为，此时此刻，最需要防范的人是曹彰。
面对着啜泣不已的儿子曹植，曹操表示自己最为担心的就是他。曹操担心自己离去后，曹植会难以自处，说到底，终归还是自己错给了曹植希望，害苦了他。曹操叮嘱曹植，从今往后，千万要安分守己，不要落人口舌。现今曹操唯一觉得可惜的，是见不到尚在邺城的曹丕。曹植退下后，一众妇孺哭哭啼啼进屋，纷纷恸泣不止。曹操遗憾地说，值此乱世，让她们跟着自己，实是受苦了。他留予妻妾们一些彩丝，令他们在自己死后居于铜雀台，自给自足地生活下去。
群臣乌泱泱地跪于曹操卧榻前，立下国事遗嘱，司马懿执笔记录。曹操叮嘱，国逢危难，丧礼一切从简，不可陪葬一切金银铜铁之物，丧礼一结束诸公便各司其职，不着丧服。临终前，曹操慨言：这江山，终究谁也带不走。艰难地说罢后，曹操龙驭宾天，撒手人寰。一时间，举宫哀嚎，气氛凄然。
翌日，魏宫灵堂。平原侯府属臣丁仪进谗言给曹植，极力煽动怂恿他，趁着曹丕远在邺城，曹彰远在长安，赶紧夺位，先下手为强。曹植陷入了犹豫之中。
另一边，司马懿对贾大夫吩咐道，太子府需要早做准备。现在的情形，于曹丕十分不利，曹植曹彰极有可能谋权篡位。当务之急，是赶紧将魏王曹操的灵柩和魏国玺授分开送回邺城。十万火急之下，大夫贾逵决定守着灵柩冒险断后，由司马懿护着魏国玺授星夜奔赴邺城。
司马懿将玺授托付给夫人张春华，让她一早火速带着玺授去邺城，催促曹丕即位。如若曹丕不答应，则去后宫寻皇后帮忙。至于他自己，则需留守周旋，否则曹彰、丁仪两方恐怕会见缝插针，做出于局面不利的事情。
翌日，灵堂上。群臣对于曹操灵柩的去留争吵不休，而另一边，曹彰的兵马正气势汹汹朝此奔来。张春华单人单骑，拼了命地朝邺城方向狂奔而去。灵堂上的丁仪处处刁难找茬，并以曹植的亲子身份震慑众人。就在众人难解难分之时，曹彰率大军杀进王宫，将群臣全数制服，戒严洛阳。丁仪随即上前挑拨离间，曹彰逼问曹操的玺授所在，在得知司马懿的夫人张春华早已带玺出城后，曹彰暴怒着下令追回，并一剑刺伤了司马懿。
洛阳城去邺城的路上，追兵死死咬住张春华不放，张春华坐骑中间落马，只能向结冰的湖泊跑去。不料，湖面冰层太过脆弱，张春华将计就计，以假包裹抛向追兵，随即装作失足落水，掉入湖中。追兵中计，就此作罢，带着张春华遗落的玉簪和包袱回魏宫复命。
魏宫，两面三刀的丁仪再次拜访曹彰，示意曹操临走之前的曹操改立曹植为太子，命曹彰扶保曹植。没想到，贪念已生的曹彰也开始觊觎王位，对于丁仪的说法不甚满意。丁仪极尽口舌，劝说曹彰扶保曹植，杀掉贾逵与司马懿。
曹彰发现了所谓追回的玉玺只是一块石头，遂攥着张春华的玉簪，勃然大怒。他严刑拷打司马懿，并以张春华的玉簪假骗司马懿，逼问司马懿玺授所在。司马懿威武不屈，任凭着拷打折磨就是不松口。宅心仁厚的曹植实在看不下去，劝说哥哥曹彰住手，不要再重蹈袁绍覆辙，从而毁了魏国基业。然而，一意孤行的曹彰听不进劝告，执意继续拷打。
冷彻骨髓的湖水里，冰层之下，张春华艰难地潜行。数日后，终于赶到了邺城，浑身上下狼狈不堪。
邺城，中郎将府上。虚弱不堪的张春华不辱使命，给曹丕带来了魏王玺授，并且还有曹彰发动兵变控制了洛阳的消息。通报完毕，张春华顿时体力不支昏倒在地。
有臣子力谏曹丕赶紧即位，没想到其余的衮衮诸公纷纷反对太子曹丕即位，认为此时此刻不迎灵柩不奉诏令而即位，实在是大逆不道。曹丕随即决定，暂且不即位，带兵赴洛阳奔丧。司马孚随即下跪死谏曹丕，痛斥群臣腐儒，劝曹丕为了大计考虑趁早即位，不能痛失良机。可是，固执的曹丕听不进忠告，执意要先行奔赴洛阳。
张春华从昏迷中醒来，发现郭照在一旁照看。在得知了曹丕不愿即刻即位后，张春华万分焦急，玺授是司马懿拼了性命保护出来的，如此一来，有可能前功尽弃。郭照随即替姐姐张春华劝说曹丕，曹丕表示自己不能仓促即位落人口实，他要名正言顺地讨伐叛逆，即便是为此牺牲了司马懿，他也在所不惜。郭照还要劝解，曹丕随即斩钉截铁地喝令，后宫不得干政。
洛阳，牢狱。贾逵询问司马懿本可逃脱，这留下来又是何苦。司马懿直言自己留下是为了周旋情况，他分析道曹彰不敢杀自己二人，显然是没有夺位的底气，四十万大军家眷俱不在洛阳，恐怕没有人敢亡命追随他造反。
郭照带来了曹丕拒绝立刻即位的坏消息，张春华心急如焚。万般无奈之下，张春华遵从司马懿嘱咐，派司马孚带着清醒的一派臣子去劝诫王后卞氏，让她下立册书请太子即位，救魏国于水深火热之中。手心手背都是肉，卞皇后陷入了苦思之中。
洛阳，朝堂之上。曹彰篡改魏王曹操遗嘱，当堂宣布改立曹植为太子，翌日便登基即位。有臣子不服，站出呵斥曹彰，被残忍的曹彰下令乱刀分尸。曹彰的杀鸡儆猴震慑了群臣，就在这时，老臣程煜巍然不惧地站出，凭借着三朝元老的赫赫威严，有理有据地驳回了曹彰一伙的论调。暴戾的曹彰盛怒之下就要再斩程煜，被众人苦苦劝下。但是，曹彰依旧顽固地决定，第二天奉曹植登基即位。
邺城，大军集结完毕，曹丕正欲带兵出发。就在这万分焦急的关头，卞皇后驾到。卞皇后以皇后尊仪下达懿旨，册立曹丕登基。曹丕不敢忤逆母亲，随即下跪遵命，接受了册封。随后，卞皇后向曹丕求情，看在一奶同胞的份上饶了曹彰和曹植一命。曹丕表示。那要看司马懿和贾逵是否还活着，如若他们做出什么不理智的举动，那自己断然不会徇私枉法。卞皇后闻此言，不禁泪如雨下。
洛阳，曹植与曹彰谈话。心仁的曹植此时此刻已无意争夺王位，他假意同意了曹彰的做法，借酒灌醉了曹彰，随即偷走了曹彰令牌，并悄悄放走了被关押的司马懿和贾逵。司马懿见曹植如此明白事理，感动万分。被释放的司马懿劝服了大夫贾逵先行撤离，自己留下稳住局面。
洛阳城门，平原侯曹植将代表着生路的令牌给予了贾逵，自己仍困于洛阳城中。返程的路上，就着莽莽夜色，昔年的回忆一幕幕涌入脑海，曹植感慨万千。
深夜，曹植与司马懿酌杜康之酒对饮。酒过三巡，曹植对于和二哥争位后悔不已，在他看来人心如玉，一旦摔落就支离破碎，再也难以恢复。司马懿劝慰曹植，人生有许多事情比权势更值得求索，曹植的诗文冠绝天下，千年之后必定依旧熠熠生辉。
翌日，丁仪焦急地唤醒了曹彰。曹彰得知了曹植的所作所为，愤怒不已，派人去缉拿曹植三人。就在这时，丁仪突然道要是抓到了曹植，一并斩杀，原来事到如今，丁仪已然觉得优柔寡断的曹植不可辅佐，打算一心一意拥护曹彰上位。
怒气冲冲的曹彰带兵找到了曹植等人，将曹植和司马懿绑了起来。愤怒的曹彰打算用司马懿的人头，来给曹植醒醒酒。
此时此刻，洛阳，大将夏侯淳和曹洪率泱泱大军兵临城下。夏侯淳朗言，魏王曹丕已奉王太后之命即位，城内士兵凡投降者不究，打开城门者赏金一千，活捉曹彰者封邑百户。曹彰闻此，一时间难以接受这个现实。而另一边，司马懿与曹植已然被押上了断头台，即将斩首。就在曹彰欲负隅顽抗之时，手下倒戈，控制住了曹彰并洞开了城门。
监斩的丁仪下令处斩曹植和司马懿，危急关头大侠汲布赶到救下了两人。随后，魏王曹丕的释放诏命也又司马懿的儿子司马师送达。
洛阳城，门口。车驾徐徐停下，司马懿与曹植下车，大将夏侯淳亲自迎接。随即，魏王曹丕素衣王冠临朝，群臣大礼而跪，直呼大王千秋无期。时至今日，曹丕的夙愿终于达成。