在大明王朝生死攸关之际，皇上与众臣御前议政，商量“征剿大计”。所有人都不敢说话，只有平日里胆小怕事的洪承畴站出来讲了真话———他认为皇上的“征剿方略”有误，众臣惊讶洪大人今天是吃了豹子胆了。说完，洪承畴跪请皇上赐罪，皇上气得扬长而去。

王公公借端午节将洪大人请到府上吃粽子，要查出那个写匿名信的人———就是洪承畴本人，其目的就是要灭掉杨嗣昌，而自己当五省总督。洪大人向王公公要证据，王公公拿出了在洪府搜出的半张底稿，洪承畴向王公公跪下。此时，杨嗣昌从里屋走了出来，他告诉洪大人，他已在皇上面前力保洪大人为五省总督，而自己可与洪大人联手剿贼。

洪承畴活捉了闯王高迎祥，把“押送闯王”回京报功的美差交给了杨嗣昌，实现了对洪承畴的报恩诺言，而自己又带着五万精兵去打李自成。高迎祥被杀了，张献忠降了。李自成只剩下七人逃走，大明打了胜仗，但已伤元气。皇太极认为大清攻打大明的时机已经到了。