为救桃子，小白菜和于震兴在李绍先的秘密安排下去威海面见当专员秘书的亲哥哥杨更新，希望能得到他的帮助。对于小白菜的这一行动孔庆儒自然有所耳闻，但不知真相。慑于杨更新的身份，孔庆儒对小白菜不敢轻举妄动。孔家大院终于知道了叛徒程先生的真实身份，但迫于自己想当文登县县长的政治野心，孔庆儒企图瞒天过海不予声张。仍然安排了女儿出嫁的婚期。无奈天下没有不透风的墙，大小姐孔香兰终于还是从丫环小穗儿那里知道了实情，开始抗拒这门自取其辱的婚姻。孔庆儒厚着老脸皮苦口婆心地规劝女儿似乎也无济于事。张老三带着家里可怜的几分地契在大女儿好儿的陪同下，去警察局央求孔居显放了二女儿桃子，却遭到了孔居显的嬉辱。机会终于来了，特委书记张连珠批准由于震海和孔居仁执行灭奸任务，决定在程先生和孔香兰冬春楼婚宴上执行叛徒死刑。婚礼如期进行。新郎官“程先生”心虚地坐到了宴席的中央，却怎么也等不到婚礼的开始。原来孔香兰为了拒绝与程先生结婚，已经踏上了出家当尼姑的路程。为保证灭奸计划的顺利进行，丁立冬强行稳定“程先生”，终于等来了化装成警察的于震海和孔居仁，两人直闯冬春楼大堂，驳壳枪同时对准叛徒射击，叛徒程先生当即中弹身亡，随即二人骑马扬长而去。

程先生被打死了，孔居显却称此乃共产党、国民党和孔家三方大喜的事情。孔庆儒自然也暗中下怀，心里开始盘算下一步棋子。小白菜终于见到了哥哥杨更新，拿出了银两按照李绍先的嘱咐说明了来意。杨更新当即收下了银两并答应出力，于震兴和小白菜感激不尽。神情沮丧的张老三无意间碰到了从济南回来的儿子张金贵，劝其赶紧回家。金贵却以要先去拜见过孔家老爷和到洪源号钱庄报了到后，过几天才能回来看望爹娘。刚走进孔家大院，张金贵就被疯疯癫癫的孔家大小姐狠狠地作弄了一番。看着大小姐离开的婀娜身影，张金贵浮想联翩。孔庆儒在书房召见张金贵，通知他已和济南商行的大少爷谈定，调金贵回孔家镇“德源号”钱庄做事，除济南薪水照发外，再领一份津贴。金贵感激不尽，但也知道天上掉的馅饼不好吃。果然，孔庆儒让他去劝说大妹好儿和关押在牢里的二妹桃子，让她们招降共党女婿于震海和盗匪女婿孔居仁。若坚持与政府为敌，必遭全家灭门之祸。金贵心惊肉跳，答应效尽犬马之力。走出孔家大门，金贵硬着头皮到牢里探望二妹桃子，见桃子被打得遍体鳞伤，不禁落泪，劝妹妹为爹妈和全家着想，招供共党行踪和机密，劝说于震海向政府投降。桃子怒斥哥哥为升官发财甘当孔家父子走狗，将其轰出牢房。张金贵穿戴长衫礼帽皮鞋，手提皮箱回到阔别多年的家乡，引起乡亲们注意和围观。张老三恰巧上山收蚕去了，张三嫂把儿子迎进家门，母子间似乎已有隔膜，小菊也感觉跟日夜思念的哥哥有距离。

金贵拿出礼物，小心地问起母亲关于桃子和妹夫的事。三嫂泪如泉涌无言以对。金贵趁机转达区长孔庆儒的承诺，让母亲逼女儿女婿投降。三嫂怒打金贵，将逆子赶出家门。在桃花沟家里碰了一鼻子灰的张金贵回到孔家镇，面见老爷孔庆儒负荆请罪。孔庆儒却并不怪罪，反倒恩威并重，利诱拉拢，对这个被污泥浊水沤坏了根子的佃户儿子许以“养老女婿”和“孔家四分之一财产”的空头支票，使垂涎孔家小姐美貌、梦想出人头地的张金贵利令智昏，伏地甘当东家老爷的走狗。孔庆儒打消他的顾虑，面授机宜，命金贵常回桃花沟走动，逐渐消除与父母姐妹间的隔阂，暗中刺探张家两名女婿的情报，随时报告，可获奖金千块银元。金贵已决心卖身求荣，千恩万谢离去。张金贵回家的消息引起了李绍先等的警惕，鉴于于震海的身份已经暴露并需养伤，特委决定暂停武装小组活动，避敌锋芒，派于震海和金牙三子两人密赴东北隐蔽待命，准备回来参加武装暴动。迫于威海专员的压力，敌人终于放回了桃子，遍体鳞伤的桃子几乎奄奄一息。临走前，于震海来到桃花沟，见到久别重逢的桃子，忍不住淌下热泪。桃子虚弱地躺在炕上，夫妻俩坐在黑影里悄声说话，都感到从未有过的贴心和温暖。于震海想仔细看看妻子，桃子却借口怕光不让点灯。于震海第一次温柔地亲吻了妻子，转身与金牙三子上路。