抗战爆发，中统高层决定派巩向光前往渭城任副主任。巩向光想借此与延安取得联系，而余雪瑶出于对巩向光安全的担心却表示坚决反对。在余沁斋的压力下和劝说下，余雪瑶只得同意。 王琴此时也在渭城，她正和巩向光的母亲生活在一起，靠教书为生并照顾着老人。 秦剑、赵飞将延安急需的10箱电台和20箱药品秘密运到渭城，下一步则将运往延安，渭城最高军政长官边国烈受重庆之命要查获这批禁运物资，对外则宣称辑查日特物资。 赵飞在接头时不幸被中统捕获，但中统渭城主任陈雨轩却始终无法让赵飞开口，为此愁眉不展。 此时巩向光来到渭城。他在机场的欢迎者中，意外地见到了此时身为边国烈司令部情报处长的欧阳荷。

边国烈为巩向光的到来举行了宴会。会上，欧阳荷将禁运物资一案告诉巩向光，示意他接手此案，却被对方婉言谢绝。 秦剑被任命为地下党渭城情报处主任。他派地下党员申北汉连夜潜入赵飞家，希望在那里找到有关线索，被特务发现。申北汉及秦剑等认为，这是巩向光在作祟，于是决心除掉巩向光。 巩向光终于找到了失散多年的母亲，母子相见时，巩向光也意外地见到了王琴。王琴并不知道巩向光已经结婚，扑向他相拥而泣，又被余雪瑶撞见，这令巩向光尴尬之极。所幸余雪瑶适宜地化解了巩向光的尴尬，并大方地与王琴相见。巩向光向王琴询问秦剑的下落，并表示有要事见秦剑。 王琴无法接受眼前的现实，跑回学校宿舍悲伤不已。秦剑前去看望王琴，并告诉王琴巩向光已经背叛了组织，劝王琴早日解脱。王琴任由感情发泄，称巩向光正要抓他。

为避免巩向光与王琴重续旧情，余雪瑶想接巩母来家却未如愿。 边国烈为缓和中统与军统间矛盾，组织篮球赛，并亲自到场观战。军统队员的小动作令中统频频失利。巩向光赶到后，形势立刻逆转，最终中统获胜，军统大失颜面。巩的表现引起了军统站长严锟的警惕与重视，欲置之于死地。 地下党拟定并实施除巩计划，被潜伏在地下党中的“钉子”得知。余沁斋命令钉子暗中监视并保护巩向光，同时让余雪瑶阻止巩向光与地下党见面，余雪瑶未能阻止。巩向光满怀希望地要与秦剑相见，赴约途中，由于申北汉擅自行动，反使巩向光幸免于难。事后，秦剑严厉批评了申北汉，申北汉并不服气，执意坚持己见。 由于一直未能撬开赵飞的嘴，陈雨轩准备将赵飞交给巩向光来审，打算借此案之机为巩设下陷阱，被巩向光拒绝。欧阳荷则暗示边国烈希望他接手此案，并向陈说利害关系，巩向光终于同意接手。